چرا طلا بخریم؟

ساخت وبلاگ

یک دارایی وجود دارد که مدت هاست "پول" جهانی در نظر گرفته شده است: طلا. طلا از قدرت خرید محافظت می کند و در برابر تورم محافظت می کند. همچنین می تواند به عنوان یک دارایی مالی برای محافظت ، کاهش ریسک و بیمه مالی به عنوان یک دارایی مالی استفاده شود. در طول تمدن بشری ، طلا پول نهایی و فروشگاه برجسته ارزش بوده است. در زمان بحران ، طلا دارایی است که توسط سرمایه گذاران و بانک های مرکزی به آن تبدیل شده است. با وجود بازارهای جهان که با عدم اطمینان و سرکوب مالی روبرو هستند ، طلای فیزیکی بار دیگر خود را به عنوان یک تعالی پول مجدداً بازگرداند. نگه داشتن طلای فیزیکی به شکل میله های طلا یا سکه های طلا ، اکنون بیش از هر زمان دیگری گزینه حفظ ثروت است که ارزش در نظر گرفتن آن را دارد.

پول طلا است؟

یک شکل کارآمد و کارآمد پول باید تعدادی از ویژگی های جهانی را برآورده کند. این باید بادوام ، به راحتی قابل تقسیم ، قابل حمل ، در عرضه محدود ، همگن و جعل آن دشوار باشد. همچنین باید سه کارکرد کلیدی پول را انجام دهد ، یعنی یک واسطه مبادله ، یک فروشگاه ارزش باشد و به عنوان یک واحد حساب برای معاملات و ارزیابی های اقتصادی عمل کند. بدون استثنا ، طلا تمام این خصوصیات پول را برآورده می کند و تمام این کارکردهای پولی را انجام می دهد.

طلای فیزیکی یک دارایی ملموس محدود است که قابل تقسیم ، قارچ ، نسبتاً کمیاب ، دشوار برای معدن ، غیر قابل تخریب است و نمی توان آنها را سنتز یا دفع کرد. نسبت به وزن به وزن بالایی دارد و به راحتی قابل حمل و ذخیره آن است. طلا از آنجا که توسط یک بانک مرکزی ، دولت یا بانک صادر نمی شود ، هیچ ریسک یا ریسک پیش فرض ندارد. بنابراین این دارایی نهایی پناهگاه امن است. شاید مهمتر از همه ، طلا با گذشت زمان قدرت خرید خود را حفظ کند ، به همین دلیل به مدت طولانی به طور مداوم به آن اعتماد کرده و به عنوان پول پذیرفته شده است. در اصل ، طلا شهرت نهایی را به عنوان پول نهایی تجسم می کند.

طلا به عنوان پول

در 2500 سال گذشته از طلا به عنوان پول 97 ٪ از زمان استفاده شده است. این یک تأیید فوق العاده قدرتمند است که طلا دوباره و دوباره به عنوان شکل برجسته پول در یک بازار آزاد انتخاب می شود.

سکه های طلا به عنوان پول در جوامع متعدد بیش از 2500 سال از قرن ششم قبل از میلاد تا قرن بیستم و در انجام این کار ، تجارت را تسهیل می کند و فعالیت اقتصادی را تقویت می کند. فقط در طی 70-80 سال گذشته ، طلا به صورت جهانی به عنوان پول گردش نکرده است. این 3 ٪ آخرین زمان در مقایسه با 2500 سال گذشته یک شکاف نسبی است و باعث می شود گذشته اخیر مانند یک ناهنجاری از ناهنجاری باشد.

در طول 2500 سال گذشته ، طلا به عنوان پول انتخاب شده است زیرا بهترین ویژگی های پول را برآورده می کند. طلا در طول تاریخ بشر به طور طبیعی توسط تمدن های مختلف به عنوان پول پذیرفته شده است. از اولین سکه طلا در تمدن لیدیان در قرن ششم قبل از میلاد ، تمام راه از طریق یونان باستان ، امپراتوری روم و امپراتوری های اسپانیایی و انگلیس ، طول عمر هر یک از این جوامع توسط طلا حمایت می شد.

به همین ترتیب ، در بیشتر قرن نوزدهم و بیستم ، طلا به عنوان سنگ پایه برای کل سیستم پولی بین المللی عمل می کرد ، از استاندارد طلای کلاسیک تا سیستم برتون که در آن طلا نقش یک لینچپین تثبیت کننده را برای ارزهای ملی جهان انجام می داد. با توجه به چالش های بی سابقه و غیرقابل توصیف که اکنون با سیستم بین المللی پول روبرو هستند ، تماس ها و انتظارات فزاینده ای برای طلا وجود دارد که بار دیگر دوباره وارد حوزه پولی جهانی به عنوان یک تأثیر تثبیت شود.

طلا به عنوان فروشگاهی از ارزش

طلا با وجود افزایش عمومی در قیمت کالاها و خدمات ، قدرت خرید خود را در مدت زمان طولانی حفظ می کند. به عبارت دیگر ، امروزه می توان از یک اونس طلا برای خرید مقدار مشابهی از کالاها استفاده کرد زیرا می تواند از نظر تاریخی باشد. به همین دلیل طلا فروشگاه نهایی ارزش و پرچین تورم طولانی مدت است. در مقابل ، ارزهای کاغذی/فیات به طور مداوم قدرت خرید را از دست می دهند تا اینکه کاملاً بی ارزش شوند. طلا یک شکل برتر از پول در مقابل ارزهای فیات/کاغذ است.

در حقیقت ، قدرت خرید گلد در مدت زمان بسیار طولانی ثابت است ، پدیده ای که به عنوان "ثابت طلایی" شناخته شده است.

از آنجا که قیمت طلا با تغییرات در سطح عمومی تنظیم می شود و از این طریق به طلای فیزیکی اجازه می دهد تا ارزش خود را حفظ کند ، قیمت طلا توسط بازارهای مالی و بانکهای مرکزی به عنوان سیگنال تورم آینده ، که گاهی اوقات انتظارات تورم نامیده می شود ، از نزدیک کنترل می شود. به همین دلیل است که قیمت طلا اغلب به عنوان فشارسنج تورم گفته می شود.

طلا به عنوان یک پناهگاه امن

طلا یک نگهدارنده امن و پذیرفته شده و ثروتمند است زیرا نگه داشتن طلا به عنوان یک شبکه ایمنی در هنگام بحران ارز و در دوره های تورم کار می کند. در مواقع بازار مالی یا استرس اقتصادی ، قیمت طلا تقریباً همیشه افزایش می یابد ، فقط به این دلیل که مردم مقداری از ثروت خود را به طلا منتقل می کنند. این تغییر به طلا مبتنی بر تجربه تاریخی است ، که در آن در دوره های آشفتگی در بازار ، طرف مقابل و خطر پیش فرض بیشتر سنبله های دارایی های دیگر ، در حالی که طلا درک جهانی خود را از عدم خطر طرف مقابل و خطر پیش فرض حفظ می کند.

بنابراین ، طلا نقش بیمه مالی در برابر بحران های پولی ، خطرات ژئوپلیتیکی و خطرات سیستم مالی سیستمیک را به عهده می گیرد. در سطح عملی ، در حین وقایع شدید اقتصادی مانند بیش از حد خونریزی و بحران ارز ، اغلب پرواز به میله های طلای فیزیکی و سکه های طلای کوچک وجود دارد زیرا این میله ها و سکه ها نسبت به وزن به وزن بالایی دارند و قابل حمل هستند و حفظ می شوند. ارزش آنها در دوره هایی که ارزهای فیات به ارزش صفر می رسند.

بازار طلا نیز بسیار مایع است. این جنبه نقدینگی طلا نیز در هنگام بحران های مالی به وجود می آید که طرف مقابل و خطرات پیش فرض مرتبط با سایر دارایی های مالی حادتر می شود. طلای فیزیکی همچنین می تواند به عنوان پرچین در برابر استهلاک ذاتی در ارزهای فیات عمل کند. این امر به این دلیل است که طلای فیزیکی در عرضه محدود است و در حالی که ارزهای فیات به طور مرتب از طریق تورم و از طریق سیاست های پولی انبساط به طور مرتب می شوند. این ویژگی های محافظت از ارزش طلا را می توان با نگاهی به استهلاک افزایشی طولانی مدت دلار آمریکا از نظر طلا از آوریل 1968 نشان داد ، زمانی که قیمت دلار آمریکا فقط 35 دلار در هر اونس بود ، تا به امروز.

طلا به عنوان دارایی سرمایه گذاری

اگرچه نقش اصلی طلا به عنوان پول است ، اما در دانشگاه های مالی مدرن و صنعت سرمایه گذاری یک دیدگاه گسترده وجود دارد که طلا یک دارایی سرمایه گذاری است ، مانند سهام یا اوراق قرضهمبستگی قیمت با سایر دارایی های مالی. در حالی که درست است که قیمت طلا با قیمت بیشتر دارایی های مالی دیگر ارتباط ندارد ، نظر بولون استار این است که طلا باید در درجه اول به عنوان نوعی پول و به عنوان نوعی پس انداز تلقی شود.

همانطور که می گویند همانطور که می گویند انجام دهید.

بانک های مرکزی به دلایل مشابهی که افراد خصوصی انجام می دهند ، طلا را نگه می دارند. بانک های مرکزی به دلیل خاصیت منحصر به فرد از نقدینگی بالا ، عدم خطر طرف مقابل و وضعیت پناهگاه امن ، طلا را به عنوان دارایی آخرین راه حل و به عنوان "قفسه سینه جنگ" نگه می دارند که می تواند در مواقع بحران های پولی فعال شود. بانکهای مرکزی از آنجا که طلا در برابر ارزهای کاغذ ملی فیات به رقابت می پردازد ، تمایل دارند این نقش های طلا را کمرنگ کنند. با این حال ، اقدامات واقعی بانکهای مرکزی در نگه داشتن مقادیر زیادی از میله های طلا نشان می دهد که آنها همچنان به عنوان یک دارایی ذخیره استراتژیک و به عنوان پول نهایی ، طلا را مشاهده می کنند.

بانک مرکزی انگلیس ، یکی از مقامات خبره جهان در مورد طلا و سرپرست طلا به نمایندگی از بیش از 70 بانک مرکزی ، دلیل اصلی بانک مرکزی را برای نگه داشتن طلا در هنگام اظهارنظر خلاصه کرد:

سه دلیل اصلی وجود دارد که کشورها مایل به حفظ عنصر طلا در ذخایر خود هستند:

(الف) به عنوان فروشگاه نهایی ارزش ، استدلال "سینه جنگ"

(ب) به عنوان یک سرمایه گذاری جایگزین برای منابع ارز و سایر دارایی های ذخیره

ج) به عنوان بیمه ای در برابر طلا که نقش اصلی در سیستم پولی بین المللی را از سر می گیرد

بانک انگلیس در ادامه گفت:

"هزاران سال ، طلا در زمان جنگ و بحران فروشگاه نهایی ارزش و متوسط مبادله بوده است. طلا تقریباً غیر قابل تخریب ، ناشناس ، موبایل و تقریباً قابل قبول جهانی است. در مواقع بحران و عدم اطمینان ، حضور یک طلای قابل توجه باعث افزایش اعتماد به نفس طلبکاران می شود ، به ویژه که طلا بالاترین دارایی با کیفیت است: برخلاف ارزهای خارجی ، این یک ادعای بدهکار (بانک یا دولت) نیست و بنابراین این کار را نمی کند. همان خطر پیش فرض را داشته باشید. "

فراتر از این نقش ها ، بانک های مرکزی نیز با وام ، اجاره و تعویض بخشی از دارایی های طلای خود به بانک های شمش تجاری در بازار طلا و در نتیجه بازده از طریق بهره ، دارایی های طلای خود را در زمان پولی غیر فرار فعال می کنند. این همچنین به این تصور دروغین پرداخت می شود که طلا سود خود را پرداخت نمی کند. این کار را انجام می دهد

طبق گزارش شورای جهانی طلا، ایالات متحده، آلمان، فرانسه و ایتالیا بزرگترین ذخایر طلای رسمی پولی جهان را در اختیار دارند. این ذخایر استراتژیک طلا هستند که از دهه 1970 به عنوان گزینه ای برای ظهور مجدد طلا در قلب سیستم مالی بین المللی نگهداری می شوند. کشورهای بازارهای نوظهور که از ذخایر بزرگ طلای تاریخی برخوردار نبودند، مانند چین، یا کشورهایی که قبلاً ذخایر طلای خود را کاهش داده بودند، مانند روسیه، اکنون برای رسیدن به کشورهای G7 عجله دارند. چین و روسیه در حال انباشت ذخایر طلا در آماده سازی برای بازنشانی احتمالی پولی و دور شدن از دنیای تک قطبی هژمونی دلار آمریکا هستند.

سرکوب مالی

طرفداران صرفه جویی در ارزهای کاغذی فیات اغلب طلا را فاقد نرخ بازدهی می دانند و در عین حال هزینه های حمل و نگهداری را تحمیل می کنند. در حالی که استدلال عدم بازگشت طلا حتی معتبر نیست (از آنجایی که وام دادن طلا بازدهی ایجاد می کند)، استدلال هزینه ذخیره سازی که در برابر طلا تعیین می شود، یک نقطه بحث در پارادایم سرکوب مالی ناشی از بانک مرکزی از طریق به عنوان مثال است. سیاست نرخ بهره صفر (ZIRP) و سیاست نرخ بهره منفی (NIRP). با نرخ بازده اسمی سپرده‌های بانکی در حد صفر و کمتر، بازده واقعی تعدیل شده در سپرده‌های بانکی به محدوده منفی رفته است. بنابراین نگهداری سپرده های بانکی هزینه ای دارد که اغلب از هزینه ذخیره سازی طلا بیشتر است.

وقتی ثروت خود را در شمش‌های طلا و سکه‌های طلای کاملاً تفکیک‌شده ذخیره می‌کنید، هیچ ریسک طرف مقابل، ریسک پیش‌فرض، و خطر وثیقه بانکی وجود ندارد. این برخلاف سپرده‌های بانکی است که مملو از ریسک طرف مقابل، ریسک پیش‌فرض و ریسک‌های وثیقه بانکی هستند. برخلاف سپرده بانکی، که فقط یک بدهی بانکی است که بانک در ترازنامه خود ایجاد می کند، نگهداری طلای فیزیکی یک نگهداری منحصر به فرد از ارزش خارج از سیستم بانکی است. طلا یک هلدینگ است که ارزش و قدرت خرید خود را حفظ کرده و نسبت به ارزهای کاغذی بی ارزش مانند دلار آمریکا یا دلار سنگاپور برتری دارد.

به دنبال رهبری چین: تنظیم مجدد پولی؟

چین بزرگترین مصرف کننده طلای جهان ، بزرگترین تولید کننده طلا در جهان و همچنین بزرگترین وارد کننده طلا در جهان است. از طریق مبادله طلای شانگهای ، بازار طلای چین میزبان بزرگترین مرکز تجارت طلای فیزیکی جهان است. جمعیت چین می دانند که طلا پول است و جمعیت با نعمت کامل و تشویق دولت چین در طلا صرفه جویی می شود. این امر به این دلیل است که هدف بلند مدت دولت چین جمع آوری هرچه بیشتر طلا در مرزهای خود است ، هم به عنوان ذخایر طلای خصوصی که توسط مردم نگهداری می شود ، و به عنوان ذخایر رسمی طلا که توسط بانک مرکزی نگهداری می شود. هدف نهایی این تمرین این استبرای تأمین سهام کافی طلا برای چین برای زمان و اگر طلا نقش اصلی را در یک سیستم پولی بین المللی جدید به عهده می گیرد.

هم اکنون حداقل 20،000 تن طلا در دست های بانک خصوصی و مرکزی در چین وجود دارد. در سال 2000 ، رقم مربوطه کمتر از 4000 تن بود. این افزایش گسترده در دارایی های طلای چین از طریق یک استراتژی چند وجهی برای افزایش واردات طلا ، افزایش تولید معدن طلا و تجمع طلا توسط بانک مردم چین (PBOC) حاصل شده است. تا سال 2007 ، چین به بزرگترین تولید کننده معدن طلا در جهان تبدیل شده بود و از استرالیا پیشی گرفت. تا سال 2015 ، چین بیش از 1500 تن طلا در سال وارد می کرد ، بیشتر از غرب. در سال 2001 ، PBOC از منابع رسمی طلای کمتر از 400 تن طلا خبر داد. دارایی های مربوط به طلای PBOC اکنون تقریباً پنج برابر بیشتر است و احتمالاً بسیار بالاتر از انتشار PBOC است.

جریان عظیم طلای فیزیکی از غرب به چین تغییر قدرت قیمت گذاری طلا از بازارهای طلای کاغذ لندن و نیویورک به مرکز تجارت طلای فیزیکی شانگهای را حفظ می کند. به عنوان مثال حراج های قیمت معیار طلای روزانه شانگهای را در نظر بگیرید ، که هنوز هم یک ساختمان دیگر در استراتژی بلند مدت چین برای بازسازی طلا و بین المللی کردن Renminbi چینی است.

چرا طلای فیزیکی را انتخاب کنید؟

در حالی که تعداد بیشماری از راه حل های "طلا" کاغذی که در بازار جهانی ارائه می شود وجود دارد ، بیشتر این اشکال شما هیچگونه مالکیت قانونی و داشتن هرگونه طلای فیزیکی را به شما نمی دهد و هیچکدام به اندازه نگه داشتن میله های طلای اختصاصی یا سکه های طلا در شما بی خطر نیستتملک خود ، یا با خیال راحت در یک طاق امن در یک صلاحیت پایدار ذخیره می شود.

صندوق های معامله شده مبادله (ETF) که در طلا قرار گرفته است به عنوان مثالبه دارنده اجازه نمی دهد که از بدنی شمش زیرین برخوردار باشد. شکل دیگری از سرمایه گذاری "طلا" معدن سهام است که ممکن است قرار گرفتن در معرض قیمت طلا را فراهم کند اما در معرض خطر خاص شرکت و خطر ملی شدن قرار دارد.

طلای فیزیکی یک دارایی ملموس است که می تواند در اختیار شما باشد زیرا این مسئولیت هیچ کس دیگری نیست. طلای فیزیکی توسط هیچ مقام مرکزی صادر نمی شود ، بنابراین هیچ ریسک مخالف یا پیش فرض وجود ندارد.

طلای فیزیکی پایدارترین واحد حساب و ذخیره ارزش شناخته شده برای انسان است. طلا پول است!

سنگاپور صلاحیت نهایی در جهان برای خرید و ذخیره طلا است زیرا هیچ گونه مالیات برای شمش وجود ندارد و از آنجا که امن ترین کشور جهان با یک قانون قوی است. Bollionstar طیف گسترده ای از میله های طلا و سکه های طلا را از معتبرترین پالایشگاه ها و نعناع جهان ، از جمله PAMP ، نعناع سلطنتی کانادا ، آرگور-هرائوس و Perth Mint ارائه می دهد. مشتریان می توانند از تحویل طلای خود تصمیم بگیرند ، یا شمش خود را به طور ایمن در طاق امنیتی بالا Bullionstar در سنگاپور ذخیره کنند.

سیگنالهای معاملاتی...
ما را در سایت سیگنالهای معاملاتی دنبال می کنید

برچسب : نویسنده : عارف لرستانی بازدید : 55 تاريخ : پنجشنبه 10 فروردين 1402 ساعت: 13:51