نسبت مالی

نسبت های مالی ابزارهای قدرتمندی برای کمک به خلاصه صورتهای مالی و سلامت یک شرکت یا شرکت هستند. مفیدترین نسبت مالی را در اینجا بیاموزید.

نسبت مالی

نسبت های مالی ابزارهای مفیدی برای سرمایه گذاران برای تجزیه و تحلیل بهتر نتایج مالی و روندها در طول زمان هستند. از این نسبت ها همچنین می توان برای ارائه شاخص های کلیدی عملکرد سازمانی استفاده کرد و این امکان را برای شناسایی شرکت ها از همسالان خود فراهم می کند. مدیران همچنین می توانند از نسبت های مالی برای مشخص کردن نقاط قوت و ضعف مشاغل خود به منظور تدوین استراتژی ها و ابتکارات مؤثر استفاده کنند.

نسبت های مالی به طور گسترده ای در تجزیه و تحلیل مالی برای تعیین نحوه عملکرد شرکت ها در داخل و/یا نسبت به یکدیگر استفاده می شود. این نسبت ها به طور کلی در یکی از چهار نوع اندازه گیری قرار می گیرند: سودآوری ، نقدینگی ، پرداخت و ارزش گذاری. درک و استفاده از نسبت های همه این دسته ها می تواند سرمایه گذاران را قادر به خرید سهام باهوش تر کند و به طور بالقوه از خسارات سنگین جلوگیری کند.

از چندین نسبت مالی می توان برای اندازه گیری سطح ریسک شرکت ، به ویژه در رابطه با بدهی های سرویس و سایر تعهدات استفاده کرد. این نسبت های مالی شامل نسبت بدهی به سرمایه ، نسبت بدهی به سهام (D/E) ، نسبت پوشش بهره و درجه اهرم ترکیبی (DCL) است. تجزیه و تحلیل ریسک برای هر دو بانکدار که تصمیم به اعطای وام و همچنین سرمایه گذاران سهام خصوصی برای انتخاب شرکت برای سرمایه گذاری در اختیار دارند ، مفید است.

پرداخت بدهی و نقدینگی هر دو اصطلاح مربوط به سلامت مالی یک تجارت است. شرکت های حلال کسانی هستند که دارایی بیشتری نسبت به بدهی دارند ، این بدان معنی است که آنها ظرفیت بیشتری برای تحقق تعهدات مالی بلند مدت دارند. شرکت هایی که به اندازه کافی مایع هستند می توانند تعهدات مالی کوتاه مدت خود را رعایت کنند و قادر به فروش دارایی هستند تا در صورت لزوم به سرعت پول نقد جمع کنند. شرکت های سالم شرکت هایی هستند که هم حلال هستند و هم نقدینگی کافی دارند.

سود سود سود سهام انحراف استاندارد نرخ رشد سالانه (CAGR) با تخفیف جریان نقدی (DCF) هزینه کالاهای فروخته شده (COG) انعطاف پذیری قیمت تقاضا بدهی به سهام (D/E) نسبت نسبت نسبت نسبت به هر سهم (EPS)

نسبت پرداخت سود سهام نشان دهنده درصد درآمد خالص یک شرکت است که به عنوان سود سهام به سهامداران پرداخت می شود. در حالی که شرکت های قدیمی بخش بیشتری از درآمد خود را به سهامداران پرداخت می کنند ، مشاغل جوان ممکن است نسبت پرداخت کم یا حتی 0 ٪ را داشته باشند. از آنجا که پرداخت سود سهام نیز می تواند بین صنایع متفاوت باشد ، آنها به عنوان یک ابزار مقایسه برای شرکت ها در همان بخش مفید هستند.

انحراف استاندارد اندازه گیری تغییر یک مجموعه داده نسبت به میانگین آن است. در امور مالی ، از این آمار می توان برای اندازه گیری خطر نسبی دارایی استفاده کرد. انحراف استاندارد به این دلیل ناقص است که با تمام موارد خارج و مقادیر شدید به عنوان ریسک رفتار می کند ، حتی اگر منبع عدم اطمینان به نفع یک سرمایه گذار باشد.

نرخ رشد سالانه مرکب (CAGR) به نرخ رشد سالانه یک سرمایه گذاری با گذشت زمان اشاره دارد ، با فرض اینکه هرگونه سود در پایان هر دوره از طول عمر خود سرمایه گذاری می شود. اگرچه این یک نرخ بازده واقعی نیست ، CAGR یکی از دقیق ترین وسیله محاسبه و تعیین بازده برای هر چیزی است که می تواند با گذشت زمان افزایش یا کاهش ارزش داشته باشد. با این حال ، CAGR نوسانات را نادیده می گیرد و از جمله سایر محدودیت ها ، سرمایه گذار اضافه یا برداشت وجوه را از یک نمونه کارها به حساب نمی آورد.

جریان نقدی با تخفیف (DCF) الگویی برای تخمین میزان سرمایه گذاری براساس جریان نقدی آینده مورد انتظار خود است. اگر DCF سرمایه گذاری به عنوان بیشتر از هزینه فعلی آن محاسبه شود ، ممکن است منجر به بازده مثبت شود. از آنجا که سرمایه گذاران فقط می توانند جریان نقدی آینده و ارزش سرمایه گذاری را تخمین بزنند ، DCF این پتانسیل را دارد که نادرست باشد.

هزینه کالاهای فروخته شده (COG) کل مبلغی است که شرکتی برای تولید و فروش محصولات خود پرداخت کرده است. COGS شامل هزینه مواد و نیروی کار مستقیم برای ایجاد هزینه های خوب و به استثنای هزینه های غیرمستقیم است. این متریک در صورتهای مالی یک شرکت ذکر شده است و برای محاسبه سود ناخالص آن از درآمدهای آن کم می شود.

کشش قیمت تقاضا اندازه گیری است که تقاضا یا عرضه برای یک کالا نسبت به قیمت آن حساس است. اگر یک کالای الاستیک باشد ، پس از پایین آمدن یا پایین آمدن قیمت آن ، تقاضای یا عرضه آن باید افزایش یا کاهش یابد. اگر یک کالای غیرمستقیم باشد ، تقاضای یا عرضه آن باید تأثیر کمی در قیمت آن داشته باشد.

نسبت بدهی به حقوق صاحبان سهام (D/E) هم برای نشان دادن میزان اهرم مالی یک شرکت و هم برای مقایسه کل بدهی های آن با حقوق صاحبان سهام استفاده می شود. شرکت هایی که نسبت D/E بالایی دارند عموماً سرمایه گذاری های پرریسک تری را نشان می دهند. اگرچه نسبت D/E یک معیار مهم در امور مالی شرکت ها است، اما به عنوان یک ابزار مقایسه، با توجه به اینکه سطح ایده آل بدهی از یک گروه صنعتی به گروه دیگر متفاوت است، کمتر مفید است.

سود هر سهم (EPS) ارزش درآمد خالص یک شرکت به ازای سهم موجود در سهام عادی آن است. به عبارت دیگر، EPS میزان درآمد یک شرکت برای هر سهم را اندازه گیری می کند که آن را به معیاری موثر برای تخمین سودآوری تبدیل می کند. شرکت‌هایی که EPS بالایی دارند، با توجه به سود بالاتر نسبت به قیمت سهامشان، برای سرمایه‌گذاران ارزشمندتر تلقی می‌شوند.