اعتماد غیرقابل برگشت: آنچه ذینفعان برای بهینه سازی منابع خود باید بدانند

قبل از هر چیز ، درک کنید که مالیات بر توزیع هایی که دریافت می کنید تأثیر می گذارد - قبل از پرداخت آنها.

مورین رینولدز ، استراتژیست ثروت

آلیسا گورسکی ، مشاور ثروت

اعتماد معمولاً وسایل نقلیه برنامه ریزی ثروت است. با این حال ، بسیاری از ذینفعان پیش بینی نمی کنند که چگونه ساختار اعتماد آنها ممکن است بر کل تصاویر مالی آنها تأثیر بگذارد ، از آنچه که آنها خرج می کنند و چگونه سرمایه گذاری می کنند تا انتظارات خود را برآورده کنند و برنامه های آینده را انجام دهند.

علاوه بر این ، از آنجا که اعتماد لازم نیست با یک ساختار واحد مطابقت داشته باشد ، ذینفعان چندین اعتماد ممکن است بخواهند با دقت فکر کنند که چگونه ، چه زمانی و به چه ترتیب توزیع توزیع می کنند-و آیا توزیع هایی که دریافت می کنند ممکن است بر منابع غیر اعتماد به نفس آنها تأثیر بگذارد.

شیطان در جزئیات

توزیع اعتماد غیرقابل برگشت می تواند از نظر مالیاتی کاملاً بدون مالیات در بالاترین نرخ مالیات حاشیه ای متفاوت باشد و در برخی موارد می تواند حتی بیشتر باشد. بنابراین ، درک پیامدهای مالیاتی بسیار مهم است - به همین دلیل ما در بحث زیر روی اعتماد غیرقابل برگشت تمرکز می کنیم. در مقابل ، توزیع از اعتماد قابل بازگشت برای ذینفع مشمول مالیات نیست.

اهدا کنندگان نیز باید بررسی کنند که آیا ویژگی های اعتماد (های) آنها ایجاد کرده اند یا نه ، یا احتمالاً از آن سود می برند - و یا احتمالاً از آنها و وارث آنها (و تصمیم گیری آنها) تا حدی که در ابتدا در نظر گرفته شده است.

تیم J. P. Morgan به همراه وکیل برنامه ریزی املاک شما می تواند به شما در جمع آوری و ارزیابی اطلاعات مورد نیاز کمک کند. این مقاله می تواند به شما در شروع 1 کمک کند.

اعتماد به نفس غیر قابل برگشت چگونه است

سه مؤلفه مجزا برای در نظر گرفتن وجود دارد:

اول ، درک کنید که اعتماد چگونه عمل می کند

از جمله سؤالاتی که باید پاسخ داده شود:

• آیا شما یک ذینفع فعلی یا آینده هستید؟یعنی آیا شما اکنون توزیع درآمد یا اصلی را دریافت خواهید کرد - یا بعداً ، هنگامی که سود ذینفعان فعلی خاتمه می یابد؟
• متولی کیست؟آیا متولی نسبت به سرمایه گذاری و توزیع صلاحیت دارد؟یا ، آیا شخص ثالثی وجود دارد که اختیارات آن در زمینه سرمایه گذاری و/یا توزیع ها برتری دارد؟

بعد ، مشخصات مالیاتی را تعیین کنید

به عنوان یک ذینفع ، چندین نکته مهم وجود دارد که می خواهید بدانید:

• آیا اعتماد به یک اعتماد برای اهداف مالیات بر درآمد اعتماد است؟در این صورت ، اهدا کننده مسئولیت پرداخت مالیات بر درآمد ایالات متحده و دولتی را که بدهکار است ، پرداخت می کند ، و ذینفعان مالیات بر درآمد را به توزیع هایی که از اعتماد دریافت می کنند مدیون نیستند. با این وجود ، برای اهداف مالیات بر املاک ، دارایی های موجود در یک اعتماد به نفس غیرقابل برگشت ممکن است در خارج از املاک اهدا کننده در نظر گرفته شود و بنابراین در مرگ اهدا کننده مشمول مالیات املاک نمی شود.
• آیا اعتماد برای اهداف مالیات بر درآمد یک اعتماد غیرجنره است؟سپس به خاطر داشته باشید ، اعتماد مالیات دهندگان برای هرگونه درآمد اعتماد است که به یک ذینفع توزیع نشده است (یعنی درآمد انباشته شده) ، و ممکن است در چندین حوزه قضایی مالیات داده شود: دولتی که متولی در آن ساکن است ، در ایالت که در آن اهدا کننده ساکن بودهنگامی که اعتماد ایجاد شد ، و/یا در ایالت که یک ذینفع اعتماد در آن ساکن است.

   

در آخر ، مقررات توزیع را درک کنید

• آیا متولی طبق توافق نامه اعتماد برای توزیع پول نقد یا سایر دارایی ها به ذینفع (IES) اختیار دارد یا توزیع خاصی اجباری است؟اگر شما از اعتماد به نفس خود بهره مند شوید که توزیع اجباری را ایجاد می کند ، احتمالاً جریان درآمد قابل پیش بینی را از آن اعتماد خواهید داشت - و می توانید بر اساس آن برنامه ریزی کنید (اگرچه تصمیمات سرمایه گذاری و بازده سرمایه گذاری می تواند بر مبالغ توزیع تأثیر بگذارد).

   

برعکس ، اگر متولی صلاحیت کاملی نسبت به زمان توزیع و مبالغ توزیع داشته باشد ، ممکن است شما یک جریان درآمد قابل پیش بینی نداشته باشید ، و برنامه ریزی را دشوارتر می کند.

چگونه یک اعتماد کار می کند ممکن است بر اهداف شما تأثیر بگذارد

رابطه شما با یک اعتماد (اهدا کننده ، ذینفع) می تواند شیوه زندگی شما را ارتقا بخشد و به شما امکان می دهد اهداف بلند مدت را تأمین کنید ، مانند پرداخت تحصیلات دانشگاهی کودک یا هدیه های خیرخواهانه. در نظر گرفتن:

• اهدا کننده - اگر شما اهدا کننده اعتماد به نفس غیرقابل برگشت هستید ، باید مالیات های ناشی از درآمد اعتماد را از دارایی های خود پرداخت کنید - به جای دارایی های موجود در اعتماد - و برای این هزینه برنامه ریزی کنید. مدل سازی مالی می تواند به تعیین اینکه آیا این هزینه اضافی بدون به خطر انداختن اهداف دیگر شما پایدار است ، کمک کند.
• ذینفع - هنگامی که امانت ها (حداقل) توزیع های اجباری سالانه را ایجاد می کنند ، ذینفعان می توانند به طور منطقی انتظار یک جریان قابل اعتماد از درآمد را داشته باشند. با این حال ، اگر توزیع فقط به صلاحدید معتمدین اعتماد انجام شود ، ممکن است این مورد اتفاق نیفتد. در چنین مواردی: اگر برای تحقق اهداف خود نیازی به توزیع اختیاری ندارید ، ممکن است بخواهید از این واقعیت به متولی اطلاع دهید. سپس متولی ممکن است آن دارایی ها را با یک افق زمانی طولانی تر در ذهن سرمایه گذاری کند ، زیرا ذینفعان باقیمانده در نهایت این دارایی ها را در آینده دریافت می کنند.(همه چیز برابر است ، ذینفعان باقیمانده می توانند بیشتر از اعتماد که در حال حاضر توزیع نمی کند و دارایی های آنها با رشد بلند مدت به عنوان هدف اصلی سرمایه گذاری خود سرمایه گذاری می کنند ، به ارث برده شوند.

   

مطالعه موردی: استراتژی توزیع اعتماد

در این مثال ، یک بیوه با دارایی های خود نیز ذینفع چندین اعتماد است که پس از مرگ همسر وی تأمین می شود. روی هم رفته ، حساب ها 25 میلیون دلار در دارایی های قابل سرمایه گذاری دارند - که بیوه از سطح دسترسی متفاوتی برخوردار است:

این مثال ، بیوه را راهنمایی می کند تا دارایی ها را از هر حساب به ترتیب زیر بگذراند. اول ، دارایی ها را در املاک و مستغلات که مشمول مالیات بر روی نسل (GST) هستند ، خرج کنید. دوم ، دارایی ها را در خارج از املاک و مستغلات که مشمول GST هستند ، خرج کنید. سرانجام ، دارایی ها را در خارج از املاک و مستغلات که مشمول GST نیستند ، بگذرانید.

استراتژی برداشت: مالیات را به حداقل برسانید

برای به حداقل رساندن مالیات های انتقال و درآمد در آینده تا حد امکان ، بیوه با مشاوران خود برای اجرای یک استراتژی برای هزینه ، سرمایه گذاری و هدیه دادن خود کار کرد:

• سفارش هزینه - طرح این است که ابتدا از حساب هایی که مشمول مالیات بر املاک وی برای تأمین نیازهای هزینه های وی هستند ، و سپس از حسابهایی که از مالیات املاک معاف هستند ، به شرح زیر است: حداقل توزیع (RMD) از IRA وی. حساب کارگزاری انفرادی و اعتماد غیر معافیت GST زناشویی ؛برداشت اضافی IRA ؛Bypass GST اعتماد غیر معافیت ؛دور زدن GST Trust.
• تخصیص دارایی - تخصیص کلی 25 میلیون دلار در دارایی های قابل سرمایه گذاری 60 ٪ در سهام است. 40 ٪ در درآمد ثابت. دارایی هایی که در ابتدا هزینه می شوند ، بیشتر از هزینه هایی که در گذشته هزینه می شوند ، سرمایه گذاری بیشتری انجام می دهند ، به این معنی که بیشتر سرمایه گذاری های درآمدی ثابت در حساب کارگزاری و اعتماد زناشویی نگهداری می شوند. سهام در Trusts Bypass است.
• درمان هدایای خیرخواهانه - بخشی از برنامه املاک خود ، بیوه قصد دارد از بودجه حساب بازنشستگی خود (IRA) و دارایی های شخصی خود استفاده کند ، به همراه وجوهی از امانت های مشمول بیشترین مالیات بر املاک ، 6 برای تهیه هدایای خیریه. او با استفاده از وجوه در صندوق های GST خود ، کمک مالی نمی کند.

ما می توانیم کمک کنیم

ما می دانیم که اعتماد می تواند پیچیده باشد و ملاحظات زیادی در نظر گرفته شود. تیم J. P. مورگان شما به همراه مشاوران ثروت ما ، استراتژیست های ثروت و افسران اعتماد می توانند با شما و مشاوران مالیاتی شما همکاری کنند تا یک استراتژی توزیع ایجاد کنند که هم نیازهای روزانه شما را برآورده کند و هم برنامه های املاک بلند مدت شما.

1 برای اهداف این بحث ، فرض می کنیم که اعتماد ، اهدا کننده و ذینفعان همه اشخاص یا افراد آمریکایی هستند. نتایج ممکن است برای اعتماد خارجی ، اعطای کمک کننده و/یا ذینفعان متفاوت باشد.

2 معافیت GST همان مبلغی است که املاک و مستغلات ایالات متحده و مالیات هدیه: در حال حاضر ، 12. 06 میلیون دلار و دو برابر برای زوجین. با این حال ، قرار است این مبلغ تقریباً به نصف کاهش یابد که قانون فعلی در پایان سال 2025 منقضی شود ، مگر اینکه کنگره در غیر این صورت عمل کند. در سال 2022 نرخ مالیات GST 40 ٪ است.

3 Trust Trust دارایی هایی را که از املاک همسرش به بیوه منتقل می شود بیش از مبلغی که می تواند بدون مالیات بر املاک منتقل شود ، دارد. دارایی ها در زمان مرگ وی در املاک بیوه قابل توجه خواهند بود.

4 اعتماد غیرقانونی GST در هنگام توزیع به یک نوه یا فرزندان دورافتاده ، مشمول GST است.

5 Trust Bypass - گاهی اوقات به عنوان یک اعتماد خانوادگی یا اعتماد پناهگاه اعتباری گفته می شود - مبلغی را که می تواند بدون مالیات املاک پس از مرگ همسر باشد ، دریافت کرد. این امر پس از گذشت وی در املاک ناخالص بیوه قابل توجه نیست و بنابراین مشمول مالیات بر املاک نخواهد بود. اعتماد GST Trust مشمول مالیات نقل و انتقالات نسل نیست و بنابراین می تواند از نسلی به نسل دیگر بدون املاک اضافی ، هدیه یا بدهی مالیاتی در تولید بپردازد.

6 بیوه می تواند از دارایی های اعتماد تا زمانی که او قدرت قرار ملاقات داشته باشد که شامل ذینفعان خیریه باشد ، استفاده کند.

امروز طرحی تهیه کنید که حتی "آینده شما" را دوست داشته باشید

وقتی می فهمید که چگونه و چرا تصمیم می گیرید ، می توانید یک استراتژی ثروت را ایجاد و حفظ کنید که در خدمت اهداف شما برای…

• آماندا لوت
• جف کریزلر

برای بهره مندی بهتر از وراث خود: زودتر و نه دیرتر

اگر می توانید در طول زندگی خود دارایی خود را بدهید ، در حالی که زنده هستید ، به وراث خود هدیه دهید.

برنامه ریزی املاک در یک محیط نرخ بهره پایین

اکنون فرصت های برنامه ریزی املاک را در نظر بگیرید ، در حالی که نرخ ها پایین هستند

• ذینفعان
• برنامه ریزی مالیاتی
• اعتماد غیرقابل برگشت
• اعتماد و املاک

• اعتماد به نفس غیر قابل برگشت چگونه است
• چگونه یک اعتماد کار می کند ممکن است بر اهداف شما تأثیر بگذارد
• مطالعه موردی: استراتژی توزیع اعتماد

امروز طرحی تهیه کنید که حتی "آینده شما" را دوست داشته باشید

وقتی می فهمید که چگونه و چرا تصمیم می گیرید ، می توانید یک استراتژی ثروت را ایجاد و حفظ کنید که در خدمت اهداف شما برای…

• آماندا لوت
• جف کریزلر

برای بهره مندی بهتر از وراث خود: زودتر و نه دیرتر

اگر می توانید در طول زندگی خود دارایی خود را بدهید ، در حالی که زنده هستید ، به وراث خود هدیه دهید.

برنامه ریزی املاک در یک محیط نرخ بهره پایین

اکنون فرصت های برنامه ریزی املاک را در نظر بگیرید ، در حالی که نرخ ها پایین هستند

برای بحث در مورد چگونگی کمک به شما در تجربه کامل ثروت خود با ما تماس بگیرید.

لطفاً در مورد خودتان بگویید و تیم ما با شما تماس خواهد گرفت.

برای بحث در مورد چگونگی کمک به شما در تجربه کامل ثروت خود با ما تماس بگیرید.

لطفاً در مورد خودتان بگویید و تیم ما با شما تماس خواهد گرفت.

تاریخ اخیر شما

اطلاعات مهم

این ماده فقط برای اهداف اطلاعاتی است و ممکن است شما را از برخی محصولات و خدمات ارائه شده توسط مشاغل بانکی خصوصی JPMorgan Chase & Co. ("JPM") مطلع کند. محصولات و خدمات شرح داده شده و همچنین هزینه های مرتبط ، هزینه ها و نرخ بهره مطابق با توافق نامه های حساب قابل تغییر در معرض تغییر هستند و ممکن است در مکانهای جغرافیایی متفاوت باشد.

همه محصولات و خدمات در همه مکان ها ارائه نمی شوند. اگر فردی معلولیت هستید و به دسترسی بیشتر به این مطالب نیاز دارید ، لطفاً با تیم J. P. مورگان خود تماس بگیرید یا برای کمک به ما ایمیل کنید. [email protected]. لطفا تمام اطلاعات مهم را بخوانید.

خطرات و ملاحظات عمومیهرگونه دیدگاه ، استراتژی یا محصولات مورد بحث در این ماده ممکن است برای همه افراد مناسب نباشد و در معرض خطرات باشد. سرمایه گذاران ممکن است کمتر از آنچه سرمایه گذاری کرده اند بازگردند و عملکرد گذشته یک شاخص قابل اعتماد از نتایج آینده نیست. تخصیص دارایی/تنوع ، سود یا محافظت در برابر ضرر را تضمین نمی کند. به هیچ وجه در این ماده به منظور تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری نباید به انزوا اعتماد نکنید. از شما خواسته می شود با دقت در نظر بگیرید که آیا خدمات ، محصولات ، کلاس دارایی (به عنوان مثال ، سهام ، درآمد ثابت ، سرمایه گذاری های جایگزین ، کالاها و غیره) یا استراتژی های مورد بحث برای نیازهای شما مناسب است. شما همچنین باید قبل از تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری ، اهداف ، خطرات ، هزینه ها و هزینه های مرتبط با یک سرویس سرمایه گذاری ، محصول یا استراتژی را در نظر بگیرید. برای این و اطلاعات کامل تر ، از جمله بحث در مورد اهداف/وضعیت خود ، با تیم J. P. Morgan خود تماس بگیرید.

عدم ارتباطاعتقاد بر این است که اطلاعات خاصی که در این ماده وجود دارد قابل اعتماد است. با این حال ، JPM صحت ، قابلیت اطمینان یا کامل بودن آن را نشان نمی دهد یا ضمانت نمی کند ، یا مسئولیت هرگونه ضرر یا خسارت (مستقیم یا غیرمستقیم) ناشی از استفاده از تمام یا هر قسمت از این ماده را می پذیرد. در این ماده هیچگونه نمایندگی یا ضمانتی با توجه به هرگونه محاسبات ، نمودارها ، جداول ، نمودارها یا تفسیر انجام نمی شود ، که فقط برای اهداف تصویربرداری/مرجع ارائه شده است. نظرات ، نظرات ، تخمین ها و استراتژی های بیان شده در این ماده ، قضاوت ما را بر اساس شرایط فعلی بازار تشکیل می دهد و بدون اطلاع قبلی در معرض تغییر است. JPM هیچ وظیفه ای برای به روزرسانی هرگونه اطلاعات در این ماده در صورت تغییر چنین اطلاعاتی بر عهده ندارد. نظرات ، نظرات ، تخمین ها و استراتژی های بیان شده در اینجا ممکن است با مواردی که توسط سایر زمینه های JPM بیان شده است ، دیدگاه هایی که برای اهداف دیگر یا در زمینه های دیگر بیان شده است ، متفاوت باشد و این ماده نباید به عنوان یک گزارش تحقیقاتی در نظر گرفته شود. هرگونه نتایج و خطرات پیش بینی شده فقط بر اساس نمونه های فرضی ذکر شده استناد می شود ، و نتایج واقعی و خطرات بسته به شرایط خاص متفاوت خواهد بود. اظهارات آینده نگر نباید به عنوان ضمانت یا پیش بینی وقایع آینده در نظر گرفته شود.

هیچ چیز در این سند به دلیل ایجاد هرگونه وظیفه مراقبت از شما یا رابطه مشاوره ای با شما یا شخص ثالث تفسیر نمی شود. هیچ چیز در این سند به عنوان یک پیشنهاد ، درخواست ، توصیه یا مشاوره (اعم از مالی ، حسابداری ، حقوقی ، مالیاتی یا موارد دیگر) که توسط J. P. Morgan و/یا افسران یا کارمندان آن ارائه شده است ، صرف نظر از این که آیا چنین ارتباطی داده شده است یا خیر ، در نظر گرفته نمی شود. درخواست شما. J. P. Morgan و شرکت های وابسته و کارمندان آن مشاوره مالیاتی ، حقوقی یا حسابداری را ارائه نمی دهند. شما باید قبل از انجام هرگونه معاملات مالی ، با مشاوران مالیاتی ، حقوقی و حسابداری خود مشورت کنید.

اطلاعات مهم در مورد سرمایه گذاری های شما و درگیری های احتمالی منافع

تضاد منافع هر زمان که JPMorgan Chase Bank ، N. A. یا هر یک از شرکت های وابسته آن (با هم ، "J. P. Morgan") یک انگیزه اقتصادی واقعی یا درک شده یا دیگر در مدیریت اوراق بهادار مشتری ما به وجود می آورد ، ایجاد می شود تا به گونه ای عمل کند که به نفع J. P. Morgan باشد. بشردرگیری ها نتیجه خواهد گرفت ، به عنوان مثال (به حدی که فعالیتهای زیر در حساب شما مجاز است): (1) وقتی J. P. مورگان در یک محصول سرمایه گذاری سرمایه گذاری می کند ، مانند صندوق متقابل ، محصول ساختاری ، حساب جداگانه مدیریت شده یا صندوق پرچین صادر شده یا مدیریت شدهتوسط JPMorgan Chase Bank ، N. A. یا یک شرکت وابسته ، مانند J. P. Morgan Investment Management Inc.(2) هنگامی که یک نهاد J. P. مورگان خدمات ، از جمله اجرای تجارت و پاکسازی تجارت را از یک شرکت وابسته بدست می آورد.(3) هنگامی که J. P. Morgan در نتیجه خرید یک محصول سرمایه گذاری برای حساب مشتری ، پرداخت را دریافت می کند. یا (4) هنگامی که J. P. مورگان با توجه به محصولات سرمایه گذاری خریداری شده برای سبد مشتری ، مبلغی را برای ارائه خدمات (از جمله سرویس دهی سهامدار ، ضبط یا حضانت) دریافت می کند. درگیری های دیگر به دلیل روابطی که J. P. مورگان با سایر مشتری ها یا هنگامی که J. P. Morgan برای حساب خود عمل می کند ، نتیجه می گیرد.

استراتژی های سرمایه گذاری از هر دو مدیران J. P. Morgan و دارایی های شخص ثالث انتخاب می شوند و توسط تیم های تحقیقاتی مدیر ما تحت یک روند بررسی قرار می گیرند. از این مجموعه استراتژی ها ، تیم های ساخت و ساز نمونه کارها ما آن استراتژی ها را انتخاب می کنیم که معتقدیم متناسب با اهداف تخصیص دارایی ما و دیدگاه های آینده نگر برای رسیدن به هدف سرمایه گذاری نمونه کارها است.

به عنوان یک موضوع کلی ، ما استراتژی های مدیریت شده J. P. Morgan را ترجیح می دهیم. ما انتظار داریم که نسبت استراتژی های مدیریت شده J. P. مورگان در استراتژی هایی مانند ، به عنوان مثال ، پول نقد و درآمد ثابت با کیفیت بالا ، مشمول قانون قابل اجرا و هرگونه ملاحظات خاص حساب ، زیاد باشد (در واقع ، تا 100 درصد).

در حالی که استراتژی های داخلی ما به طور کلی به خوبی با دیدگاه های آینده نگر ما مطابقت دارد ، و ما با فرآیندهای سرمایه گذاری و همچنین فلسفه ریسک و انطباق بنگاه آشنا هستیم ، توجه به این نکته مهم است که J. P. Morgan در صورت مدیریت داخلی هزینه های کلی بیشتری دریافت می کنداستراتژی ها گنجانده شده است. ما گزینه انتخاب را برای حذف استراتژی های مدیریت شده J. P. مورگان (به غیر از محصولات نقدی و نقدینگی) در برخی از اوراق بهادار ارائه می دهیم.

شش صندوق محافل صندوق های متقابل ثبت شده در ایالات متحده است که توسط J. P. Morgan اداره می شود و توسط اشخاص ثالث تحت حمایت قرار می گیرد. اگرچه استراتژی های مدیریت شده داخلی در نظر گرفته می شود ، JPMC هزینه ای برای مدیریت صندوق یا سایر خدمات صندوق را حفظ نمی کند.

نهاد حقوقی ، برند و اطلاعات نظارتی

در ایالات متحده ، حساب های سپرده بانکی و خدمات مرتبط مانند چک ، پس انداز و وام بانکی توسط JPMorgan Chase Bank ، N. A. عضو FDIC ارائه می شود.

JPMorgan Chase Bank ، N. A. و شرکت های وابسته به آن (در مجموع "JPMCB") محصولات سرمایه گذاری را ارائه می دهند ، که ممکن است شامل حسابهای سرمایه گذاری و حضانت با مدیریت بانکی باشد ، به عنوان بخشی از خدمات اعتماد و وفاداری آن. سایر محصولات و خدمات سرمایه گذاری ، مانند کارگزاری و حساب های مشاوره ، از طریق J. P. Morgan Securities LLC ("JPMS") ، عضو FINRA و SIPC ارائه می شود. سالیانه ها از طریق آژانس بیمه Chase ، Inc. (CIA) ، یک آژانس بیمه دارای مجوز ، در دسترس قرار می گیرند و به عنوان خدمات آژانس بیمه Chase ، Inc. در فلوریدا فعالیت می کنند. JPMCB ، JPMS و CIA شرکتهای وابسته تحت کنترل مشترک JPM هستند. محصولاتی که در همه ایالت ها موجود نیست.

در آلمان ، این ماده توسط J. P. Morgan SE ، با دفتر ثبت شده خود در Taunustor 1 (Taunusturm) ، 60310 Frankfurt Am Main ، آلمان ، مجاز به Bundesanstalt Finanzdienstleistlistunsaufsicht (Bafin) و به طور مشترک توسط The Bafin ، Bafin ، Bafin.(Deutsche Bundesbank) و بانک مرکزی اروپا (ECB). در لوکزامبورگ ، این مطالب توسط J. P. Morgan SE-شعبه لوکزامبورگ ، با دفتر ثبت شده در بانک و مرکز تجاری اروپا ، 6 مسیر De Treves ، L-2633 ، Seingerberg ، Luxembourg ، مجاز توسط Bundesanstalt Finanzdienstleistleistleistungsaufsicht (Bafvise) صادر شده است. توسط بافین ، بانک مرکزی آلمان (دویچه بوندزبانک) و بانک مرکزی اروپا (ECB). J. P. Morgan SE - شعبه لوکزامبورگ نیز تحت نظارت کمیسیون De Surveillance du Secteur Financier (CSSF) قرار دارد. ثبت شده تحت R. C. S Luxembourg B255938. در انگلستان ، این ماده توسط J. P. Morgan SE - شعبه لندن ، دفتر ثبت شده در خیابان 25 Bank ، Canary Wharf ، London E14 5JP صادر شده است ، مجاز به Bundesanstalt Finanzdienstleistunsaufsicht (Bafin) و به طور مشترک تحت نظارت Bafin ، The German Central. بانک (دویچه بوندزبانک) و بانک مرکزی اروپا (ECB) ؛J. P. Morgan SE - شعبه لندن نیز تحت نظارت اداره رفتار مالی و سازمان تنظیم مقررات محتاط است. در اسپانیا ، این ماده توسط J. P. Morgan SE ، Sucursal en España ، با دفتر ثبت شده در Paseo de la Castellana ، 31 ، 28046 مادرید ، اسپانیا ، مجاز به Bundesanstalt Finanzdienstleistungsaufsich (bafin) و به طور مشترک توسط Bafin ارائه شده است. بانک مرکزی (دویچه بوندزبانک) و بانک مرکزی اروپا (ECB) ؛J. P. Morgan SE ، Sucursal en España نیز تحت نظارت کمیسیون بازار اوراق بهادار اسپانیا (CNMV) است. در بانک اسپانیا به عنوان شعبه ای از J. P. Morgan SE تحت کد 1567 ثبت شده است. در ایتالیا ، این ماده توسط J. P. Morgan SE - شعبه میلان ، با دفتر ثبت شده خود در Via Cordusio ، N. 3 ، Milan 20123 ، ایتالیا ، مجوز توزیع شده است. Bundesanstalt für finanzdienstleistundungsaufsicht (Bafin) و به طور مشترک تحت نظارت Bafin ، بانک مرکزی آلمان (Deutsche Bundesbank) و بانک مرکزی اروپا (ECB). J. P. Morgan SE - شعبه میلان نیز تحت نظارت بانک ایتالیا و کمیسیون Nazionale در هر Societa e la Borsa (Consob) است. ثبت شده در بانک ایتالیا به عنوان شعبه ای از J. P. Morgan SE تحت کد 8076 ؛اتاق بازرگانی میلان شماره ثبت شده: Rea MI 2536325.

در هلند ، این ماده توسط J. P. توزیع می شود. Morgan SE - شعبه آمستردام ، با دفتر ثبت شده در مرکز تجارت جهانی ، برج B ، Stravinskylaan 1135 ، 1077 xx ، آمستردام ، هلند ، مجاز به نظارت آژانس فدرال برای نظارت بر خدمات مالی (Bafin) و به طور مشترک توسط Bafin ، مرکزی آلمان نظارت می شود. بانک (Bundesbank آلمان) و بانک مرکزی اروپا (ECB) ؛J. P. بنابراین ، شعبه آمستردام تحت نظارت De Nederlandsche Bank (DNB) و Aittitit Financiële Markten (AFM) در هلند است. ثبت شده در دوربین ون کووفندل به عنوان شاخه ای از J. P. مورگان SE تحت شماره ثبت 72610220. در دانمارک ، این ماده توسط J. P. توزیع می شود. مورگان SE - شعبه کپنهاگ ، AF J. P. Morgan SE ، Tyskland ، با دفتر ثبت شده در Kalvebod Brygge 39-41 ، 1560 København V ، دانمارک ، مجاز به آژانس فدرال نظارت بر خدمات مالی (Bafin) و به طور مشترک تحت نظارت Bafin ، بانک مرکزی آلمان (Deutsche Bundesbank) و The " بانک مرکزی اروپا (ECB) ؛J. P. مورگان SE - شعبه کپنهاگ ، AF J. P. Morgan SE ، Tyskland از این رو تحت نظارت Finanslsynet (FSA دانمارکی) است و در Finansstilsynet به عنوان شاخه ای از J. P. ثبت می شود. مورگان SE تحت کد 29010. در سوئد ، این ماده توسط J. P. توزیع می شود. Morgan SE - Stockholm Bankfilial ، با دفتر ثبت شده در Hamngatan 15 ، استکهلم ، 11147 ، سوئد ، مجاز به نظارت بر خدمات مالی فدرال (BAFIN) و به طور مشترک توسط Bafin ، بانک مرکزی آلمان (Deutsche Bundesbank) و بانک مرکزی اروپا (مرکزی اروپا) و بانک مرکزی اروپا (Deutsche Bundesbank) و بانک مرکزی اروپا (Deutsche Bundesbank) ECB) ؛J. P. Morgan SE - Stockholm Bankfillial بسیار تحت نظارت بازرسی های Finans (FSA سوئدی) است. ثبت شده در بازرسی های Finans به عنوان شاخه ای از J. P. مورگان SE. در فرانسه ، این ماده توسط JPMorgan Chase Bank ، N. A. توزیع می شود. شعبه پاریس ، دفتر ثبت شده در 14 ، Place Vendome ، پاریس 75001 ، فرانسه ، در ثبت نام دادگاه تجاری پاریس تحت شماره 712 041 334 ثبت شده و توسط مجوز De Contreletle Prudentiel و De De Deforment (ACPR) و تحت نظارت ACPR و مجوز سرمایه دار Marché. در سوئیس ، این ماده توسط J. P. توزیع می شود. مورگان (سوئیس) با آدرس ثبت شده در Rue du Rhône ، 35 ، 1204 ، ژنو ، سوئیس ، که مجاز و تحت نظارت اداره نظارت بر بازار مالی سوئیس (FINMA) به عنوان یک بانک و یک فروشنده اوراق بهادار در سوئیس است. لطفاً برای به دست آوردن اطلاعات در مورد J. P. با لینک زیر مشورت کنید.

سیاست حفاظت از داده های EMEA مورگان: https://www.jpmorgan.com/privacy.

این ارتباطات تبلیغاتی برای اهداف بازارها در دستورالعمل ابزارهای مالی (MIFID II) و قانون خدمات مالی سوئیس (FINSA) است و سرمایه گذاران نباید برای هرگونه ابزار مالی که در این تبلیغات به آنها مراجعه می کنند ، مشترک یا خریداری کنند. موجود در هر مستند قانونی قابل اجرا ، که در حوزه های قضایی مربوطه در دسترس است یا در دسترس خواهد بود.

در هنگ کنگ ، این ماده توسط JPMCB ، شعبه هنگ کنگ توزیع می شود. JPMCB ، شعبه هنگ کنگ توسط مقامات پولی هنگ کنگ و کمیسیون اوراق بهادار و آینده هنگ کنگ تنظیم می شود. در هنگ کنگ ، در صورت درخواست درخواست ، از داده های شخصی شما برای اهداف بازاریابی خود بدون شارژ استفاده خواهیم کرد. در سنگاپور ، این ماده توسط JPMCB ، شعبه سنگاپور توزیع می شود. JPMCB ، شعبه سنگاپور توسط مقامات پولی سنگاپور تنظیم می شود. خدمات معامله و مشاوره و خدمات مدیریت سرمایه گذاری اختیاری توسط JPMCB ، هنگ کنگ/شعبه سنگاپور (همانطور که به شما اطلاع داده شده است) به شما ارائه می شود. خدمات بانکی و حضانت توسط شعبه JPMCB سنگاپور به شما ارائه می شود. محتوای این سند توسط هیچ مرجع نظارتی در هنگ کنگ ، سنگاپور یا سایر حوزه های قضایی مورد بررسی قرار نگرفته است. به شما توصیه می شود نسبت به این سند احتیاط کنید. اگر در مورد هر یک از محتوای این سند شک دارید ، باید مشاوره حرفه ای مستقل بدست آورید. برای موادی که تبلیغات محصول را طبق قانون اوراق بهادار و آینده و قانون مشاوران مالی تشکیل می دهند ، این تبلیغات توسط مرجع پولی سنگاپور بررسی نشده است. JPMorgan Chase Bank ، N. A. یک انجمن ملی بانکی است که طبق قوانین ایالات متحده منشور است و به عنوان یک شرکت بدنه ، مسئولیت سهامدار آن محدود است.

با توجه به کشورهای آمریکای لاتین ، توزیع این ماده ممکن است در حوزه های قضایی خاص محدود شود. ما ممکن است اوراق بهادار یا سایر ابزارهای مالی را که ممکن است در آن ثبت نشده باشد ، به شما ارائه دهیم و یا بفروشیم و موضوع یک پیشنهاد عمومی تحت عنوان اوراق بهادار یا سایر قوانین نظارتی مالی کشور خود نیست. چنین اوراق بهادار یا ابزاری فقط به صورت خصوصی به شما ارائه می شود. هرگونه ارتباطی از طرف ما در مورد چنین اوراق بهادار یا ابزاری ، از جمله بدون محدودیت تحویل دفترچه ، برگه ترم یا سند ارائه دهنده دیگر ، توسط ما به عنوان پیشنهادی برای فروش یا درخواست پیشنهادی برای خرید هرگونه اوراق بهادار یا ابزار در نظر گرفته نشده است. در هر حوزه قضایی که در آن چنین پیشنهادی یا درخواست غیرقانونی است. علاوه بر این ، چنین اوراق بهادار یا ابزارهای ممکن است مشمول محدودیت های نظارتی و/یا قراردادی در مورد انتقال بعدی توسط شما باشد ، و شما فقط مسئول تعیین و رعایت چنین محدودیت هایی هستید. تا آنجا که این محتوا به یک صندوق اشاره می کند ، این صندوق ممکن است در هیچ کشور آمریکای لاتین ، بدون ثبت قبلی اوراق بهادار این صندوق ، مطابق با قوانین صلاحیت مربوطه ، به طور عمومی ارائه نشود. ارائه عمومی از هرگونه امنیت ، از جمله سهام صندوق ، بدون ثبت نام قبلی در کمیسیون اوراق بهادار و بورس برزیل - CVM کاملاً ممنوع است. برخی از محصولات یا خدمات موجود در مواد ممکن است در حال حاضر توسط سیستم عامل های برزیل و مکزیک ارائه نشود.

JPMorgan Chase Bank ، N. A. (JPMCBNA) (ABN 43 074 112 011/AFS مجوز شماره: 238367) توسط کمیسیون اوراق بهادار و سرمایه گذاری استرالیا و سازمان تنظیم احتیاط استرالیا تنظیم می شود. مطالب ارائه شده توسط JPMCBNA در استرالیا فقط "مشتری های عمده فروشی" است. برای اهداف این بند ، اصطلاح "مشتری عمده فروشی" معنایی دارد که در بخش 761G قانون شرکت ها 2001 (CTH) آورده شده است. لطفاً اگر اکنون مشتری عمده فروشی نیستید یا اگر در آینده مشتری عمده فروشی نیستید ، به ما اطلاع دهید.

• JPMS یک شرکت خارجی ثبت شده (خارج از کشور) (ARBN 109293610) است که در دلاور ، ایالات متحده تحت الزامات صدور مجوز خدمات مالی استرالیا گنجانیده شده است ، و حمل و نقل خدمات مالی در استرالیا به یک ارائه دهنده خدمات مالی مانند J. P. Morgan Securities LLC (JPMS) نیاز دارد. مجوز خدمات مالی استرالیا (AFSL) را در اختیار داشته باشید ، مگر اینکه معافیت اعمال شود. JPMS از الزام به نگه داشتن AFSL طبق قانون شرکت های 2001 (CTH) (ACT) در مورد خدمات مالی که برای شما ارائه می دهد ، معاف است و طبق قوانین ایالات متحده توسط SEC ، FINRA و CFTC تنظیم می شود ، که با قوانین استرالیا متفاوت استبشرمطالب ارائه شده توسط JPMS در استرالیا فقط "عمده فروشی مشتری ها" است. اطلاعات ارائه شده در این ماده در نظر گرفته نشده است و نباید به طور مستقیم یا غیرمستقیم به هر طبقه دیگری از افراد در استرالیا توزیع یا منتقل شود. برای اهداف این پاراگراف ، اصطلاح "مشتری عمده فروشی" معنایی دارد که در بخش 761G قانون آورده شده است. لطفاً اگر اکنون مشتری عمده فروشی نیستید یا در هر زمان در آینده متوقف شوید ، بلافاصله به ما اطلاع دهید.
• این ماده به طور خاص برای سرمایه گذاران استرالیایی تهیه نشده است. آی تی:
• ممکن است حاوی منابع مربوط به مبلغ دلار باشد که دلار استرالیا نیستند.
• ممکن است حاوی اطلاعات مالی باشد که مطابق با قانون یا شیوه های استرالیا تهیه نشده باشد.

ممکن است خطرات مرتبط با سرمایه گذاری در سرمایه گذاری های ارز خارجی را برطرف نکند. وت

به مسائل مالیاتی استرالیا نمی پردازد.

منابع به "J. P. مورگان "به JPM ، شرکت های تابعه و شرکت های وابسته خود در سراسر جهان است."J. P. Morgan Private Bank "نام تجاری تجارت بانکی خصوصی است که توسط JPM انجام شده است. این ماده برای استفاده شخصی شما در نظر گرفته شده است و نباید توسط شخص دیگری مورد استفاده قرار گیرد یا مورد استفاده قرار گیرد ، یا بدون اجازه ما برای استفاده غیر شخصی کپی شده باشد. اگر سوالی دارید یا دیگر مایل به دریافت این ارتباطات نیستید ، لطفاً با تیم J. P. Morgan خود تماس بگیرید.

© 2022 JPMorgan Chase & Co. کلیه حقوق محفوظ است.

از طریق FINRA BrokerCheck در مورد متخصصان شرکت و سرمایه گذاری ما بیشتر بدانید

برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد تجارت سرمایه گذاری J. P. Morgan ، از جمله حساب ها ، محصولات و خدمات ما و همچنین رابطه ما با شما ، لطفاً J. P. Morgan Securities LLC ما را مرور کرده و راهنمای خدمات سرمایه گذاری و محصولات کارگزاری را بررسی کنید.

JPMorgan Chase Bank ، N. A. و شرکت های وابسته به آن (در مجموع "JPMCB") محصولات سرمایه گذاری را ارائه می دهند ، که ممکن است شامل حسابهای و حضانت با مدیریت بانکی باشد ، به عنوان بخشی از خدمات اعتماد و وفاداری آن. سایر محصولات و خدمات سرمایه گذاری ، مانند کارگزاری و حساب های مشاوره ، از طریق J. P. Morgan Securities LLC ("JPMS") ، عضو FINRA و SIPC ارائه می شود. سالیانه ها از طریق آژانس بیمه Chase ، Inc. (CIA) ، یک آژانس بیمه دارای مجوز ، در دسترس قرار می گیرند و به عنوان خدمات آژانس بیمه Chase ، Inc. در فلوریدا فعالیت می کنند. JPMCB ، JPMS و CIA شرکتهای وابسته تحت کنترل مشترک محصولات JPMorgan Chase & Co. هستند که در همه ایالت ها موجود نیستند. لطفاً سلب مسئولیت قانونی را در رابطه با این صفحات بخوانید.

محصولات سرمایه گذاری و بیمه عبارتند از: • بیمه نشده FDIC • بیمه نشده توسط هیچ آژانس دولتی فدرال • نه یک سپرده یا تعهد دیگر ، یا تضمین شده توسط JPMorgan Chase Bank ، N. A. مبلغ اصلی سرمایه گذاری شده

محصولات سپرده بانکی مانند چک ، پس انداز و وام بانکی و خدمات مرتبط توسط JPMorgan Chase Bank ، N. A. عضو FDIC ارائه می شود. تعهد به وام نیست. تمام تمدید اعتبار منوط به تأیید اعتبار است.